盡管受到疫情沖擊，但隨著平價(jià)時(shí)代來臨，中國光伏行業(yè)在2020年仍然跑步向前。
“特別火爆，原材料價(jià)格上漲，光伏上市公司的股票如果不翻倍，企業(yè)可能都會(huì)不好意思。”12月20日，在談到2020年的光伏市場(chǎng)時(shí)，一位企業(yè)老總向《每日經(jīng)濟(jì)新聞(博客,微博)》記者如此概括。
一些數(shù)據(jù)更能反映行業(yè)的火爆。中國光伏行業(yè)協(xié)會(huì)近日預(yù)計(jì)，2020 年全國新增光伏裝機(jī)40GW，同比增長32.8%。與2019年新增光伏裝機(jī)同比下滑31.6%相比，實(shí)現(xiàn)了恢復(fù)性增長。
因?yàn)樾袠I(yè)的變化，光伏上市公司特別是A股相關(guān)公司2020年股價(jià)大漲。有數(shù)據(jù)顯示，截至12月25日，共有164家中資光伏公司上市（包括A股、港股、國外股市等），相較2020年初不滿萬億，這些企業(yè)的總市值在12月18日突破兩萬億。
隨著“30·60”碳目標(biāo)（中國二氧化碳排放在2030年前達(dá)到峰值，2060年前實(shí)現(xiàn)碳中和）的提出，中國光伏行業(yè)對(duì)未來發(fā)展信心滿滿。在多位業(yè)內(nèi)人士看來，經(jīng)過多年發(fā)展，光伏即將擁有相對(duì)煤電的經(jīng)濟(jì)性，在環(huán)保因素的加持下，會(huì)更受市場(chǎng)青睞，未來五年新增總裝機(jī)量將超過迄今的裝機(jī)總和，光伏產(chǎn)業(yè)鏈的各個(gè)環(huán)節(jié)也將迎來新的投資變局。
“十四五”新增裝機(jī)將爆發(fā)
在疫情影響下，雖然2020年上半年“形勢(shì)很不好”，但全年表現(xiàn)直接顛覆了市場(chǎng)此前的預(yù)期。這直接表現(xiàn)在裝機(jī)規(guī)模上。在12月10日舉行的2020年中國光伏行業(yè)協(xié)會(huì)年度大會(huì)上，國家能源局新能源司副司長任育之表示，到2020年底，光伏發(fā)電裝機(jī)規(guī)模將超過風(fēng)電，成為全國第三大電源。
2020年是“十三五”規(guī)劃收官之年，中國光伏產(chǎn)業(yè)并未因疫情影響而放慢腳步，而是表現(xiàn)出了頑強(qiáng)韌性。中國光伏行業(yè)協(xié)會(huì)最新預(yù)計(jì)，2020年全國新增光伏裝機(jī)約40GW，同比增長32.8%。與2019年新增裝機(jī)同比下滑31.6%相比，實(shí)現(xiàn)了恢復(fù)性增長。
從光伏裝機(jī)總量來看，“十三五”期間，中國光伏發(fā)電新增裝機(jī)量是“十二五”期間的5倍。中國光伏行業(yè)協(xié)會(huì)發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，2015年底，中國光伏發(fā)電裝機(jī)規(guī)模為43.2GW；2020年底，全國光伏發(fā)電累計(jì)裝機(jī)將達(dá)到240GW。
12月12日，國家主席習(xí)近平在氣候雄心峰會(huì)上強(qiáng)調(diào)，到2030年，中國單位國內(nèi)生產(chǎn)總值二氧化碳排放將比2005年下降65%以上，非化石能源占一次能源消費(fèi)比重將達(dá)到25%左右，森林蓄積量將比2005年增加60億立方米，風(fēng)電、太陽能(000591,股吧)發(fā)電總裝機(jī)容量將達(dá)到12億千瓦以上。
對(duì)于風(fēng)電、太陽能發(fā)電，這一數(shù)字約是2019年風(fēng)電、光伏裝機(jī)總量的3倍。
中國光伏行業(yè)協(xié)會(huì)副理事長兼秘書長王勃華預(yù)計(jì)，“十四五”期間，中國年均光伏新增裝機(jī)規(guī)模在70GW到90GW。也就是說，未來五年新增總裝機(jī)量在350GW到450GW之間，超過迄今的裝機(jī)總和。
此前，中國“十三五”期間光伏新增裝機(jī)量已遠(yuǎn)超規(guī)劃。原本規(guī)劃光伏發(fā)展目標(biāo)是總裝機(jī)量達(dá)到105GW，實(shí)際裝機(jī)量約為197GW。對(duì)于“十四五”能源規(guī)劃的制定，國家能源局新能源司副司長任育之表示，從目前的測(cè)算情況看，“十四五”新增光伏發(fā)電裝機(jī)規(guī)模需求遠(yuǎn)高于“十三五”。
與此同時(shí)，在碳排放目標(biāo)下，相關(guān)政策也在加緊推進(jìn)。12月18日結(jié)束的中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議明確，2021年要抓緊制定2030年前碳排放達(dá)峰行動(dòng)方案，支持有條件的地方率先達(dá)峰。
“各地正在制定‘十四五’碳排放達(dá)峰的時(shí)間表和路線圖，光伏2021年需求量肯定會(huì)創(chuàng)出新高。”山東航禹能源有限公司董事長丁文磊預(yù)計(jì)，“相比于2020年的裝機(jī)總量，2021年上漲幅度能在20%~25%。”
集中度有望進(jìn)一步提升
對(duì)光伏產(chǎn)業(yè)鏈來說，裝機(jī)總量的增長無疑會(huì)向產(chǎn)業(yè)鏈上游傳導(dǎo)。事實(shí)上，光伏上下游掀起的擴(kuò)產(chǎn)潮，自2019年開始持續(xù)至今。擴(kuò)產(chǎn)范圍涉及從硅片、電池片到組件，以及輔料和設(shè)備企業(yè)，其中尤以電池片和組件環(huán)節(jié)為多。由此，相關(guān)企業(yè)也頻頻斬獲大單。
以上機(jī)數(shù)控(603185,股吧)（603185，SH）為例，自2020年11月份以來，其全資子公司弘元新材料（包頭）有限公司累計(jì)簽訂了約251億元（預(yù)計(jì)）的銷售訂單，合同執(zhí)行時(shí)間橫跨2021至2025年。
記者注意到，自2020年1月以來，中國光伏行業(yè)出現(xiàn)了近20起長單采購合作，合同金額約1000億元，采購標(biāo)的主要是玻璃、硅料和硅片。其中，最顯眼的“主角”是隆基股份(601012,股吧)（601012，SH）、通威股份(600438,股吧)（600438，SH）、天合光能（688599，SH）和上機(jī)數(shù)控。
12月15日，隆基股份簽訂重大采購合同的公告，再簽訂采購大單。隆基股份旗下7家子公司與新特能源簽訂5年期多晶硅料采購協(xié)議。
“本合同的簽訂符合公司未來經(jīng)營需要，通過鎖量不鎖價(jià)、按月議價(jià)、分批采購的長單方式，有利于保障公司多晶硅原材料的長期穩(wěn)定供應(yīng)，不會(huì)對(duì)公司當(dāng)期業(yè)績?cè)斐芍苯佑绊憽?rdquo;隆基股份稱。
有實(shí)力承接超級(jí)大單，背后是資本助力。2020年以來，隆基股份先后宣布多項(xiàng)單晶擴(kuò)產(chǎn)計(jì)劃。
一位券商光伏板塊研究員向《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者表示，上市、融資、擴(kuò)產(chǎn)，上機(jī)數(shù)控的發(fā)展路徑，是行業(yè)內(nèi)龍頭企業(yè)的普遍操作。2020年以來至少有9家光伏企業(yè)在A股上市，這是該行業(yè)上市家數(shù)最多的年份，也是IPO首發(fā)融資最多的年份。
相關(guān)數(shù)據(jù)顯示，2020年以來，52家A股光伏上市公司實(shí)現(xiàn)融資339.85億元，同比增長15%。2019年，光伏上市公司融資也高達(dá)近300億元。
實(shí)際上，光伏行業(yè)仍面臨不少挑戰(zhàn)，首要就是如何繼續(xù)快速降低成本。國際可再生能源機(jī)構(gòu)（IRENA）發(fā)布的《2019年可再生能源發(fā)電成本報(bào)告》稱，過去10年間，全球光伏發(fā)電的成本下降了80%。且隨著成本的進(jìn)一步下降，IRENA在報(bào)告中預(yù)測(cè)，2021年，來自光伏發(fā)電的電力價(jià)格將是燃煤電力的1/5。
多位光伏業(yè)內(nèi)人士表示，光伏發(fā)電成本的迅速下降主要得益于規(guī)模效應(yīng)，而發(fā)電成本下降的最直接結(jié)果，是投資成本的降低。
然而，相比過去10年降本八成的速度，降本的難度也在增加。“成本下降越往后越難。”王勃華說，“就像擠白菜水一樣，剛開始很容易就擠出很多水，但后面每擠出一滴水都很難。”
在這種背景下，產(chǎn)業(yè)鏈的中上游也開始波動(dòng)和價(jià)格博弈。“特別是2020年受到疫情影響，可以看出光伏產(chǎn)業(yè)鏈還不夠穩(wěn)定，玻璃、硅料等價(jià)格均出現(xiàn)大幅度上漲，給即將步入平價(jià)上網(wǎng)的光伏行業(yè)發(fā)展帶來不利影響。”丁文磊說。
國元證券的測(cè)算數(shù)據(jù)顯示，2021年硅料需求達(dá)到56.7萬噸，預(yù)計(jì)2021年國內(nèi)硅料產(chǎn)能達(dá)到47.5萬噸，全球硅料產(chǎn)能達(dá)到56.2萬噸，供給偏緊。
“供不應(yīng)求的局面，可能會(huì)在接下來的一段時(shí)間持續(xù)。”在丁文磊看來，一方面應(yīng)發(fā)揮民營企業(yè)創(chuàng)新優(yōu)勢(shì)，加速淘汰落后產(chǎn)能；另一方面，發(fā)揮頭部企業(yè)引領(lǐng)帶動(dòng)作用，形成“強(qiáng)者恒強(qiáng)”的馬太效應(yīng)，促進(jìn)行業(yè)集中度的提升，繼續(xù)引領(lǐng)行業(yè)快速發(fā)展。
與此同時(shí)，在中游制造環(huán)節(jié)，新一輪的行業(yè)洗牌也將開啟。國元證券(000728,股吧)稱，行業(yè)龍頭和新進(jìn)入者紛紛擴(kuò)產(chǎn)，供給將要過剩，2020~2022年單晶硅片產(chǎn)能將分別為152/210/264GW，成本優(yōu)勢(shì)龍頭將繼續(xù)勝出，沒有歷史包袱的優(yōu)秀硅片新勢(shì)力也將取得一席之地。
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