10月11日,美利云公告稱,公司計劃購買天津力神電池持有的天津聚元新能源和力神電池(蘇州)100%股權(quán),同時擬募集配套資金。
根據(jù)收購方案,美利云擬以星河科技全部股權(quán)作為置出資產(chǎn),并與天津聚元和蘇州力神100%股權(quán)的等值部分進(jìn)行資產(chǎn)置換,差額部分將以向天津力神發(fā)行股份的方式進(jìn)行購入。
發(fā)行股份購買資產(chǎn)后配套融資前,美利云控股股東及一致行動人的持股比例降至19.37%,新增股東天津力神持股41.61%,公司控股股東將變更為天津力神。
01、拋棄八成營收跨界
資料顯示,美利云是一家以造紙為主體,具備造紙機械設(shè)備的加工制造、光伏、建筑等多元化業(yè)務(wù)的大型企業(yè)。
其中造紙業(yè)務(wù)仍是美利云的主要產(chǎn)業(yè),2022年營收占比高達(dá)79.51%,云計算業(yè)務(wù)與光伏發(fā)電業(yè)務(wù)占比較小,僅為17.86%和2.57%。
而上述交易中心作為置出資產(chǎn)星河科技則是美利云造紙業(yè)務(wù)的主要載體,置出星河科技則意味著放棄了公司近八成的營收。
但近些年紙業(yè)退費,美利云造紙業(yè)務(wù)的毛利率持續(xù)下滑,2022年甚至下滑至-6.90%,同比降低8.74%。
與之相對的是,美利云計算與光伏業(yè)務(wù)雖然占比較小,但2022年毛利率分別為31.89%、62.36%,同比增加了8.86%、1.31%。
當(dāng)前,鋰電池市場持續(xù)火爆,眾多企業(yè)奮力跨界涉足鋰電行業(yè),嘗試分一杯羹,杉杉股份、傳藝科技等多家跨界企業(yè)已步上正軌,美利云此時跨界鋰電顯然意在尋找新的增長點。
不過值得注意的是,天津聚元和蘇州力神的業(yè)務(wù)范圍均以消費類電池為主。近年來消費類電池市場低迷,兩家企業(yè)2022年業(yè)績也出現(xiàn)了下滑,美利云此時入局能否扭轉(zhuǎn)業(yè)績尚不能確定。
02、老牌企業(yè)沖刺IPO
美利云積極轉(zhuǎn)型,其交易方天津力神也在發(fā)力推進(jìn)上市。
天津力神是中國最資深的鋰電池企業(yè)之一。截至去年年底,力神已在天津、青島、蘇州等地建立了電池工廠,“十四五”期間規(guī)劃年產(chǎn)能將達(dá)到120GWh。
同時,天津力神近些年緊抓機遇持續(xù)進(jìn)行資本運作。
就在去年年初,天津力神其對外宣布完成動力電池融資項目增資認(rèn)購協(xié)議簽署,融資金額與投資機構(gòu)并未向外界披露,但披露了其整體估值約200億元。
天津力神總經(jīng)理張強此前透露,動力板塊將在2024年下半年申報IPO,2025年實現(xiàn)A股上市。
在電池市場規(guī)模持續(xù)擴大、競爭逐漸激烈的情況下,電池企業(yè)都在加緊沖刺IPO以拓寬融資渠道。
2022年10月,國內(nèi)第三大動力電池生產(chǎn)商中創(chuàng)新航正式于港股掛牌上市,成為港股首家動力電池制造商。
2022年12月,瑞浦蘭鈞向港交所主板市場正式遞交招股說明書,并在此前還集中進(jìn)行了3場融資。
2023年7月,欣旺達(dá)發(fā)布公告,宣布將分拆所屬子公司欣旺達(dá)動力科技股份有限公司至深交所創(chuàng)業(yè)板上市。
此外,蜂巢能源也計劃科創(chuàng)板完成上市,目前IPO正處在第二輪審核當(dāng)中。
原標(biāo)題:上市公司要易主!鋰電行業(yè)現(xiàn)重大資產(chǎn)重組!