7月26日晚間,通潤裝備披露一則定增預(yù)案,公司擬向包括控股股東正泰電器在內(nèi)的不超過35名特定對象,發(fā)行股票不超過1.07億股,募集資金總額不超過17億元,將用于18GW光伏、儲能逆變器擴(kuò)產(chǎn)項(xiàng)目和5GWh儲能系統(tǒng)項(xiàng)目、補(bǔ)充流動資金及償還銀行貸款。
本次定增最核心的募投項(xiàng)目18GW光伏、儲能逆變器擴(kuò)產(chǎn)項(xiàng)目和5GWh儲能系統(tǒng)項(xiàng)目將投入13.5億元募集資金,將用于購置土地、改造與新建廠房,并購置生產(chǎn)設(shè)備、建設(shè)相關(guān)生產(chǎn)線。項(xiàng)目由公司子公司正泰電源實(shí)施,建設(shè)期為24個月。建設(shè)完成后,公司將擁有光伏及儲能逆變器產(chǎn)能18GW和儲能系統(tǒng)產(chǎn)能5GWh。
公告稱,光伏逆變器作為光伏發(fā)電系統(tǒng)中的核心部件之一,在全球光伏發(fā)電新增裝機(jī)規(guī)??焖僭鲩L的背景下,市場出貨量持續(xù)增加。同時,全球各地原有光伏發(fā)電設(shè)備的老化將帶來光伏市場對逆變器更換的增量需求。
市場調(diào)研機(jī)構(gòu)S&P Global公布的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù),2022年全球光伏逆變器總出貨量326.6GW,比2021年的218.5GW同比增加近50%。根據(jù)Wood Mackenzie預(yù)測,逆變器出貨量逐年增長趨勢明顯,到2031年,全球光伏逆變器出貨量有望達(dá)到560GW,市場仍有較大需求。
通潤裝備表示,公司光伏逆變器產(chǎn)品在海外存在大量受眾,外銷比例較高。隨著光伏逆變器市場新增的需求增加,公司在光伏逆變器產(chǎn)品訂單狀況良好的情況下,進(jìn)行合理的產(chǎn)能擴(kuò)張。本項(xiàng)目生產(chǎn)光伏逆變器產(chǎn)品可以應(yīng)用于多種場景下的光伏發(fā)電系統(tǒng),項(xiàng)目的建設(shè)將順應(yīng)光伏市場主流需求,匹配行業(yè)發(fā)展態(tài)勢。
該募投項(xiàng)目所聚焦的另一條賽道是儲能。儲能逆變器是儲能系統(tǒng)的一部分,而儲能系統(tǒng)是實(shí)現(xiàn)“削峰填谷”、調(diào)峰調(diào)頻、平滑電力系統(tǒng)波動的重要設(shè)備,是支撐可再生能源并網(wǎng)發(fā)電、構(gòu)建新型電力系統(tǒng)、建設(shè)堅(jiān)強(qiáng)電網(wǎng)的關(guān)鍵環(huán)節(jié)。
根據(jù)CNESA統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示,2022年中國儲能新增裝機(jī)容量達(dá)到15.3GWh,累積裝機(jī)容量達(dá)到50.3GW,占全球累計(jì)裝機(jī)容量的22.31%。據(jù)賽迪智庫預(yù)測,到2025年我國鋰電儲能累計(jì)裝機(jī)規(guī)模有望達(dá)50GW。CNESA預(yù)測,2027年我國新型儲能累計(jì)規(guī)模將達(dá)到97.0GW~138.4GW。
公告顯示,該項(xiàng)目的建設(shè)將為公司擴(kuò)大儲能逆變器的產(chǎn)能,并新增5GWh儲能系統(tǒng)的產(chǎn)能,憑借逆變器領(lǐng)域的先發(fā)優(yōu)勢,快速提高儲能領(lǐng)域的市場占比。同時,項(xiàng)目除繼續(xù)保留原有光儲及儲能系統(tǒng)配套產(chǎn)品線外,將新增戶用儲能、工商業(yè)儲能等用戶側(cè)儲能和儲能系統(tǒng)配套的生產(chǎn)線建設(shè),增強(qiáng)戶用及商用儲能市場布局,進(jìn)一步優(yōu)化儲能產(chǎn)品結(jié)構(gòu),實(shí)現(xiàn)全場景的業(yè)務(wù)覆蓋,為公司在儲能領(lǐng)域的長遠(yuǎn)發(fā)展打下基礎(chǔ)。
據(jù)通潤裝備測算,該募投項(xiàng)目通潤裝備的稅后內(nèi)部收益率為28.54%,所得稅后靜態(tài)投資回收期為6.18年(含建設(shè)期),項(xiàng)目預(yù)期效益良好。公司表示,在“雙碳”戰(zhàn)略目標(biāo)下,公司的逆變器及儲能系統(tǒng)集成業(yè)務(wù)呈現(xiàn)持續(xù)增長的發(fā)展態(tài)勢,本次募集資金投資項(xiàng)目可進(jìn)一步提升公司逆變器及儲能系統(tǒng)集成業(yè)務(wù)的產(chǎn)能規(guī)模,擴(kuò)大市場份額和盈利能力。
在本次定增預(yù)案中,作為通潤裝備控股股東的正泰電器,也將認(rèn)購發(fā)行股份總數(shù)的29.99%。截至目前,正泰電器及其一致行動人溫州卓泰合計(jì)持有公司1.07億股股份,占公司總股本的29.99%,南存輝為公司實(shí)際控制人。本次發(fā)行完成后,正泰電器仍為公司控股股東,持股比例保持不變,南存輝仍為公司實(shí)際控制人。
值得一提的是,通潤裝備易主正泰電器也是剛剛發(fā)生不久的事。
2022年11月,正泰電器宣布,計(jì)劃斥資10.2億元收購?fù)櫻b備控股權(quán),并向后者注入光伏逆變器及儲能業(yè)務(wù)相關(guān)資產(chǎn)。正泰電器認(rèn)為,本次交易將使雙方在市場渠道、技術(shù)研發(fā)、產(chǎn)品和品牌等方面形成優(yōu)勢互補(bǔ)和協(xié)同效應(yīng),提升交易雙方的業(yè)務(wù)拓展能力和競爭實(shí)力。
為此,正泰電器與通潤裝備的原控股股東常熟市千斤頂廠及其一致行動人簽署協(xié)議,擬支付10.2億元金收購后者所持通潤裝備約1.07億股股份,約占通潤裝備總股本的29.99%。
同時,正泰電器對通潤裝備控股權(quán)的收購,還與向后者的資產(chǎn)出售互為前提條件。正泰電器向通潤裝備出售的核心資產(chǎn)為正泰電源的控制權(quán)。彼時,正泰電器持有正泰電源96.21%股權(quán),正泰電器計(jì)劃和正泰電源的其他少數(shù)股東共同設(shè)立合資公司,整合正泰電器控制的光伏逆變器及儲能業(yè)務(wù)相關(guān)資產(chǎn),并在整合完成后將合資公司100%股權(quán)轉(zhuǎn)讓給通潤裝備。
從正泰電器的角度來看,此次收購與資產(chǎn)注入的主要目的,是打造光伏逆變器及儲能業(yè)務(wù)的一體化協(xié)同效應(yīng),并強(qiáng)化海外銷售渠道建設(shè)。對于通潤裝備而言,獲注入的光伏逆變器資產(chǎn)將大大提升拓展新能源市場的速度。這一收購暨資產(chǎn)注入事項(xiàng),也在今年得以實(shí)施完成。
而通潤裝備本次的定增預(yù)案,其核心募投項(xiàng)目的實(shí)施方正是正泰電源,此舉也可以視作在正泰電器的支持下,公司進(jìn)一步加碼新能源業(yè)務(wù)板塊。
原標(biāo)題:通潤裝備擬定增募資17億 大股東正泰電器認(rèn)購三成