硅料價(jià)格
因經(jīng)歷中國(guó)五一假期,本期跨越周期較長(zhǎng)。節(jié)前硅料主流價(jià)格維持下行趨勢(shì),節(jié)后價(jià)格下降速度有所加快,幅度加大,一線企業(yè)致密塊料的報(bào)價(jià)范圍降至每公斤152-165元人民幣范圍,疏松料、珊瑚料等其他較低品類硅料報(bào)價(jià)范圍更加松散,用于N型單晶生產(chǎn)的塊料價(jià)格仍然保有一定價(jià)差。另外二三線企業(yè)的報(bào)價(jià)范圍已經(jīng)與一線企業(yè)價(jià)差持續(xù)擴(kuò)大,但是硅料銷售環(huán)節(jié)的難度和壓力仍然無法得到緩解,硅料采買訂單的談判和簽訂均顯現(xiàn)出積極度不高的市場(chǎng)境遇。
個(gè)別龍頭企業(yè)擁有下游配套資源,相對(duì)具有更好的優(yōu)勢(shì)進(jìn)行內(nèi)部資源整合和消化,包括硅料外發(fā)代工硅片等業(yè)務(wù)模式,加速自有硅料消化;但是更多企業(yè)暫不具備自我消化的通道,目前遭遇的困境仍然是現(xiàn)貨庫(kù)存堆積以及銷售壓力增大。二季度后期恐面臨更加激烈的價(jià)格競(jìng)爭(zhēng),以及品質(zhì)挑戰(zhàn)。
硅料買方本已持有恐跌情緒,竭力控制物料采買和到貨進(jìn)度,避免跌價(jià)損失加速的風(fēng)險(xiǎn)等考慮,假期后疊加單晶硅片環(huán)節(jié)價(jià)格開始加速下滑和風(fēng)險(xiǎn),無疑更是加大物料采買策略的難度。
硅片價(jià)格
單晶硅片價(jià)格自四月中旬開始逐漸出現(xiàn)松動(dòng),假期后繼續(xù)遭遇明顯下滑。本期182mm系列規(guī)格價(jià)格下降至每片5.2-5.84元,但是尷尬的是高價(jià)區(qū)位的價(jià)格已經(jīng)難以支撐;截止本周三包括頭部一線廠家在內(nèi)的單晶硅片價(jià)格均已降至每片5.4元人民幣左右,因本期跨越周期較長(zhǎng),考慮前一周簽約和執(zhí)行的較高區(qū)間的訂單,故本期均價(jià)暫時(shí)降至每片5.5元人民幣左右。
需要強(qiáng)調(diào)的是,本周硅片廠家報(bào)的價(jià)格又一次來到幾乎按日更新的頻率,更新速度加快。210mm系列規(guī)格價(jià)格也已下降至每片7.25-7.6元人民幣范圍,均價(jià)已降至每片7.4元人民幣左右,并且仍然面臨較大的下跌動(dòng)力和空間。
價(jià)格開啟急速下跌的背景下,單晶硅片環(huán)節(jié)被迫再次面臨硅片滯庫(kù)和庫(kù)存堆積的局面。截止五月中旬觀察,該環(huán)節(jié)滯銷庫(kù)存規(guī)模預(yù)計(jì)已達(dá)9.2-12.4GW,相當(dāng)于累積庫(kù)存已達(dá)5-8天,并且隨著時(shí)間推移,庫(kù)存規(guī)??謱⒃谖逶碌字袄^續(xù)走高,再次成為困擾硅片環(huán)節(jié)短期供需關(guān)系的核心因素。
電池片價(jià)格
隨著硅片的價(jià)格持續(xù)下跌,盡管電池片需求表現(xiàn)良好、總體產(chǎn)出呈現(xiàn)逐月增加之勢(shì),電池片價(jià)格仍然受到組件廠家的壓力傳導(dǎo)而對(duì)應(yīng)下跌。
本周電池片價(jià)格跌勢(shì)明確,M10, G12尺寸主流成交價(jià)格分別落在每瓦1.03-1.04元人民幣與每瓦1.1-1.11元人民幣左右的價(jià)格水平,跌價(jià)幅度分別達(dá)到3.7%與2.7%。與國(guó)內(nèi)趨勢(shì)不同的是,海外美金價(jià)格由于部分采取鎖匯機(jī)制,對(duì)應(yīng)價(jià)格跌幅縮小。
在N型電池片部分,本周TOPCon(M10)電池片價(jià)格也對(duì)應(yīng)硅片價(jià)格下跌,成交價(jià)格普遍落在每瓦1.15-1.16元人民幣,然各家價(jià)格落差較大,每瓦1.18元人民幣的價(jià)格也仍在執(zhí)行交付。雖然價(jià)格出現(xiàn)下跌但與P型價(jià)格仍維持相對(duì)穩(wěn)定的溢價(jià)空間。HJT(G12)電池片盡管成交數(shù)尚少,價(jià)格也跟隨主流電池片價(jià)格松動(dòng)跌價(jià),落在每瓦1.3元人民幣不等。
展望后勢(shì),盡管本周價(jià)格已出現(xiàn)跌價(jià),但在硅片價(jià)格跌勢(shì)不減下,當(dāng)前組件廠家甚至已經(jīng)主動(dòng)要求停止供貨,待電池廠家更新報(bào)價(jià),今日也已經(jīng)聽聞部分廠家M10成交價(jià)格下探到每瓦1元人民幣。預(yù)期下周電池片價(jià)格仍有跌價(jià)空間,實(shí)際價(jià)格區(qū)段呈現(xiàn)將視雙方交涉結(jié)果。
組件價(jià)格
五月國(guó)內(nèi)受項(xiàng)目合規(guī)審查、土地問題,迭加上游明確的松動(dòng)跡象,也讓終端觀望心態(tài)更加明確,總總因素影響二季度原定開動(dòng)的項(xiàng)目部分出現(xiàn)延遲,消納速度并不如預(yù)期。組件排產(chǎn)也受到前期電池片價(jià)格較高的因素影響,為了將成本壓力傳導(dǎo)至上,部分一線廠家下調(diào)210產(chǎn)品生產(chǎn)、中后段廠家減少排產(chǎn),但也有廠家樂觀看好后續(xù)需求增量、且N型產(chǎn)品起量等因素調(diào)高排產(chǎn),五月組件排產(chǎn)并無如預(yù)期出現(xiàn)上升,環(huán)比四月持平。
本周組件價(jià)格小幅下降,廠家確實(shí)開始讓價(jià),單玻組件執(zhí)行價(jià)格區(qū)間約每瓦1.62-1.75元人民幣、主流價(jià)格1.67-1.68元人民幣,雙玻主流價(jià)格約1.69-1.7元人民幣。中后段廠家價(jià)格偏向低價(jià)區(qū)間,價(jià)差分化仍十分明顯,但近期也因成本因素影響部分廠家開始調(diào)整價(jià)格策略,二季度后續(xù)價(jià)格仍希望穩(wěn)定緩跌為主。
海外組件價(jià)格小幅下探,執(zhí)行價(jià)格約每瓦0.2-0.22元美金(FOB),歐洲4月價(jià)格約每瓦0.21-0.215元美金,部分分銷渠道反映庫(kù)存積累、價(jià)格略有下調(diào)至每瓦0.23-0.24元美金,海外品牌價(jià)格仍高于中國(guó)組件10-20%。美國(guó)市場(chǎng),東南亞組件輸美價(jià)格持穩(wěn)每瓦0.4-0.45美金(DDP),中后段廠家價(jià)格約每瓦0.38-0.4美金(DDP),本土組件價(jià)格約每瓦0.55-0.6元美金(DDP)。拉美組件價(jià)格穩(wěn)定約每瓦0.21-0.215元美金左右。澳洲近期價(jià)格約在每瓦0.21-0.25元美金區(qū)間。中東非價(jià)格每瓦0.20-0.22元美金。巴西價(jià)格約每瓦0.195-0.226元美金。印度本土組件均價(jià)小幅松動(dòng)至每瓦0.295元美金,執(zhí)行價(jià)格仍約每瓦0.29-0.33元美金,中國(guó)輸往印度組件價(jià)格未稅價(jià)仍在每瓦0.215-0.22元美金,東南亞輸入價(jià)格約每瓦0.26-0.27元美金。
N-HJT組件(G12)價(jià)格本周價(jià)格暫時(shí)穩(wěn)定每瓦1.9-2元人民幣,預(yù)期后續(xù)價(jià)格有機(jī)會(huì)隨硅片電池片下降后出現(xiàn)松動(dòng),海外價(jià)格約每瓦0.25-0.26元美金。
TOPCon組件(M10)價(jià)格本周價(jià)格小幅下探約每瓦1.71-1.82元人民幣,主流價(jià)格每瓦1.78-1.8元人民幣。海外價(jià)格持穩(wěn)約每瓦0.23-0.24元美金。
五月起電池片公示價(jià)格效率調(diào)整到23.1%,并添加TOPCon電池片人民幣價(jià)格。
價(jià)格說明
Infolink 公示價(jià)格時(shí)間區(qū)間主要為前周周四至本周周三正在執(zhí)行和新簽訂的合約價(jià)格范圍。
因市場(chǎng)流通率M6逐漸式微,2023年1月4日起全面取消M6產(chǎn)品報(bào)價(jià),包含硅片、電池片、組件環(huán)節(jié)。
2023年1月4日起電池片效率統(tǒng)一為23.0%。
2022年12月起新增人民幣N型組件報(bào)價(jià),然而流通樣本仍較少,公示價(jià)格僅能做為當(dāng)周參考價(jià)格,后續(xù)將隨時(shí)調(diào)整增加樣本。明年估計(jì)添加美金報(bào)價(jià)。
2022年12月起硅片厚度統(tǒng)一為150μm。
2022年11月9日起單晶硅片210mm尺寸規(guī)格厚度由155μm降至150μm。
2022年10月起取消印度多晶組件報(bào)價(jià)、并將單晶組件報(bào)價(jià)調(diào)整為印度本土產(chǎn)制組件。
2022年9月起M6/M10/G12電池片效率調(diào)整為22.9%及以上。
2022年8月3日起硅片公示厚度由160μm降至155μm,價(jià)格相應(yīng)調(diào)整。
2022年7月起取消多晶硅片、多晶電池片產(chǎn)品現(xiàn)貨價(jià)格。
組件現(xiàn)貨價(jià)格將調(diào)整區(qū)分細(xì)項(xiàng),保留原先的加權(quán)平均價(jià)格以外,2022年7月起新增國(guó)內(nèi)分布式與集中式現(xiàn)貨價(jià)格。
2022年7月起美國(guó)、歐洲、澳洲區(qū)域組件價(jià)格改為182/210規(guī)格報(bào)價(jià)。
組件價(jià)格2022年3月16日起,國(guó)內(nèi)組件均價(jià)以當(dāng)周交付出廠價(jià)格(不含內(nèi)陸運(yùn)輸費(fèi)用)為主,主要統(tǒng)計(jì)以分布式、集中式、招開標(biāo)項(xiàng)目加權(quán)平均測(cè)算,而低價(jià)將反映二線廠家、或者部分前期項(xiàng)目?jī)r(jià)格為主。
2022年3月起新增182/210mm 雙面雙玻組件不分區(qū)售價(jià)。
Infolink的現(xiàn)貨價(jià)格主要參考超過100家廠商之資訊。主要取市場(chǎng)上最常成交的“眾數(shù)”資料作為均價(jià)(并非加權(quán)平均值)、但每周根據(jù)市場(chǎng)氛圍略有微調(diào)。
Infolink現(xiàn)貨價(jià)格信息中,人民幣價(jià)格皆為中國(guó)內(nèi)需報(bào)價(jià),而美金顯示之價(jià)格則為非中國(guó)地區(qū)的海外價(jià)格,并非人民幣直接換算美金。
M10電池片的“高點(diǎn)"欄位以東南亞電池片價(jià)格為主。
組件瓦數(shù)166組件瓦數(shù)為365-375 / 440-450W。182組件瓦數(shù)為535W-545W,210組件瓦數(shù)540W-550W。
2021年11月16日起美國(guó)201稅率調(diào)整為15%、且雙面組件免除201稅率,因稅率變化大,美國(guó)地區(qū)價(jià)格改以FOB報(bào)價(jià)(不含稅及運(yùn)費(fèi))。
印度價(jià)格為FOB報(bào)價(jià)不含關(guān)稅。
原標(biāo)題:硅片庫(kù)存累積明顯 電池跌價(jià)氛圍強(qiáng)烈